Panoramica
Nome
Gestione del portafoglio
Crediti
4,0
Lingue
Italiano
Durata
1 semestre
Gestione del portafoglio
Inizialmente si apprende come calcolare la performance e il rischio di un portafoglio di titoli ribilanciato o non ribilanciato periodicamente.
Poi, partendo dall’analisi della situazione finanziaria del cliente e una volta stabilite le sue preferenze (il suo profilo di rischio-rendimento), si definisce la politica d’investimento.
Sulla base della moderna teoria del portafoglio, sono poi formalizzati i criteri per la determinazione e la scelta dei portafogli efficienti e si presenta il principale modello di valutazione dei titoli finanziari (Capital Asset Pricing Model).
Infine ci si concentra sulle strategie di gestione (attive e passive) del portafoglio e sulla determinazione e la valutazione della performance, di cui se ne spiegano le metodologie principali.
Particolare rilievo riveste l'applicativo excel che viene utilizzato durante tutto il corso per monitorare lêvoluzione del portafoglio e nalizzarne la performance.”
Poi, partendo dall’analisi della situazione finanziaria del cliente e una volta stabilite le sue preferenze (il suo profilo di rischio-rendimento), si definisce la politica d’investimento.
Sulla base della moderna teoria del portafoglio, sono poi formalizzati i criteri per la determinazione e la scelta dei portafogli efficienti e si presenta il principale modello di valutazione dei titoli finanziari (Capital Asset Pricing Model).
Infine ci si concentra sulle strategie di gestione (attive e passive) del portafoglio e sulla determinazione e la valutazione della performance, di cui se ne spiegano le metodologie principali.
Particolare rilievo riveste l'applicativo excel che viene utilizzato durante tutto il corso per monitorare lêvoluzione del portafoglio e nalizzarne la performance.”
Nel modulo, che appartiene al Major "Financial Services", sono analizzate le fasi principali del processo d’investimento e sono spiegati i modelli teorici che ne costituiscono il fondamento scientifico.
– Conoscere le fasi del processo di investimento
– Definire la politica d’investimento appropriata per ogni individuo
– Comprendere la diversificazione ed i concetti di rischio sistematico e di rischio specifico
– Determinare la frontiera efficiente e il portafoglio ottimale; sapere ricavare con excel il portafoglio dominante di titoli a rischio
– Comprendere e sapere utilizzare i principali modelli d’equilibrio delle attività finanziarie
– Valutare criticamente l’ipotesi di efficienza dei mercati e conoscere le principali anomalie dei rendimenti finanziari (elementi di finanza comportamentale)
– Calcolare la performance risk-adjusted del portafoglio
– Attribuire la performance del portafoglio all’Asset allocation e alla Security selection
– Individuare le caratteristiche di gestione di un portafoglio
– Sapere valutare la gestione attiva/passiva
– Sapere individuare lo stile di gestione di un manager
– Definire la politica d’investimento appropriata per ogni individuo
– Comprendere la diversificazione ed i concetti di rischio sistematico e di rischio specifico
– Determinare la frontiera efficiente e il portafoglio ottimale; sapere ricavare con excel il portafoglio dominante di titoli a rischio
– Comprendere e sapere utilizzare i principali modelli d’equilibrio delle attività finanziarie
– Valutare criticamente l’ipotesi di efficienza dei mercati e conoscere le principali anomalie dei rendimenti finanziari (elementi di finanza comportamentale)
– Calcolare la performance risk-adjusted del portafoglio
– Attribuire la performance del portafoglio all’Asset allocation e alla Security selection
– Individuare le caratteristiche di gestione di un portafoglio
– Sapere valutare la gestione attiva/passiva
– Sapere individuare lo stile di gestione di un manager
Fabiano Cavadini
Docente senior FB BSc Economia aziendale DEASS - Dipartimento economia aziendale, sanità e sociale